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在中国人的日常生活里，旅游是一件有点新鲜的事。唯一不新鲜的是，在你的旅游体验中，很难离开一个名叫携程的公司。
近日，这个全中国最大的OTA发布了2019年第三季度财报——单季度105亿人民币的营收，同比增长52%的营业利润，创过去6年最高纪录的营业利润率。
数据漂亮。携程正变得越来越好，同样在变的还有其英文名称。10月29日，携程四君子聚首在集团的20周年庆典暨全球合作伙伴峰会。会上，携程集团联合创始人、执行董事局主席梁建章宣布，集团英文名称更改为“Trip.com Group Limited.”。
改名，改变的不仅仅是几个字母，携程此后的战略和走向，也可窥见一二。
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携程三季报：6年营收利润新高
携程的第三季度财报，寓意深远。
从收入上看，携程2019年三季度的单季营业收入达到105亿人民币，同比增长12%。在营业利润率上，携程的表现更令人惊喜——三季度营业利润达到22亿，同比增长52%。如果不计股权报酬费用，第三季度携程的营业利润率为25%，创下过去6年最高纪录。
携程第三季度的数据都印证着前期的出海和下沉的战略已经出现成效，多年深耕在线旅游服务（OTA）行业所筑起来的护城河优势，也得以显现。分解携程这次的季报，你能看到的不仅是携程的现在，还有未来。
携程的业务板块分为四大部分：酒店预订、交通票务、旅游度假业务及商旅管理业。
其中，住宿预订和交通票务两大板块是携程核心收入来源。以2019年前三季度为例，携程住宿预订营业收入为41亿元，同比增长14%。交通票务业收入为37亿元。这两项业务板块的总收入达到78亿元，占总营收的比重超过80%。
三季度营业利润率之所以能够创6年新高，与国际酒店业务的大幅度增长有很大关系。住宿预订业务板块中的国际酒店业务 （除去大中华地区）收入同比增长50%，带动第三季度酒店预订营收同比增长14%至41亿元。
随着携程国际化战略的推进，国际酒店这一块的业务利润，将在较长时间内保持增长，从而让携程整体营业利润长期受益。
这些是携程当前矗立在行业前沿的底气。与此同时，携程还需要寻找未来继续增长的契机。携程的另两个业务板块，能否担此重任？
从携程2019年第三季度财报可以看出，旅游度假业务板块营业收入为16亿元，同比增长19%，且增长主要来源于线下门店流量的强劲增长和在中国低线城市的进一步渗透。这说明，此前携程在国内市场的下沉战略，效益显现。
另一边，商旅管理业务板块的营业收入为3.35亿元，同比增长26%，这主要受益于商旅客户的增加和产品结构的优化。
如果单从业务板块的增长速度来看，旅游度假和商旅管理业务的增速，更高于携程当前最重要的住宿预定和交通票务。由此看来，未来的想象空间并不小。
况且，商旅管理板块是一个高毛利的业务，持续推进下有望成为携程未来业务的一大亮点。
预期携程2019年四季度，净营业收入同比增长率约为8%-13%。未来3-4年内国际业务收入占比达到 40%-50%。
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降维切入下沉市场
过去，中国移动互联网的繁荣很大程度上是得益于人口红利，但现在，这种红利正在消退。这两年，下沉市场、小镇青年成为成为互联网的热词。携程也正在向下沉市场发力。
和一二线市场相比，虽然下沉市场的消费者对价格敏感，但他们拥有更多的空闲时间和可支配收入，在娱乐休闲消费市场拥有更大的热情，蕴藏着巨大的市场体量和消费潜力。
根据易观智库报告显示，我国下沉市场人口占比达到68.4%，从消费增速来看，2015年到2018年期间三四线城市的平均社会零售总额超过一二线城市。特别对于旅游行业来说，中国人自古就有“穷家富路”的思想，居家节俭，但是出门却异常大方，这就让旅游行业产生了巨大的增长潜力。
鉴于此，携程加速渠道下沉，建立品牌门店，撬动低线区域的酒旅供应链，不仅满足了低线城市消费者的消费需求，还及时抓住下沉市场的红利。
如何应对小镇青年带来的市场红利？OTA行业携程线下门店扩张案例无疑具备不错的参考意义。
目前，携程品牌门店已覆盖240多个地级城市、450多个县域城市，旗下门店数量今年将达到8000家。而其他玩家也陆续加码线下，以分享下沉市场的蛋糕。由此可见，拓展下沉渠道将成为在线旅游未来的重要方向之一。
但更深层次来看，形成高效赋能的模式和清晰的战略规划，是携程能否决胜千里的关键。
虽然有飞猪、美团等公司的步步紧逼，但是携程手握了机酒、旅游度假等供应链资源，把控流量，以及后端很强的客户服务承接能力，使得其下沉战略更有保障，相当于是拿着一二线城市的经验和资源能力，去降维服务低线城市的用户。
除了供应链的优势，携程还有在线旅游智能化方面的技术积累，既能提供SaaS化工具，也整合了上游供应链，提供增值服务，从而帮助加盟门店更好地创新产品和服务用户。该模式将助力携程加快渗透下沉市场，获取新的增长。
近年来，尽管流量平台对下沉市场的争夺十分激烈，但携程依然高速前行。截止2019年第三季度，携程低星酒店间夜增速连续6个季度保持40%以上，其中连续5个季度有50%以上的高增长；美团酒店前三季度间夜量平均增速在34%左右。
除了进军下沉市场，携程也在不断加强中高端酒店市场的护城河。
易观智库报告数据显示，国内游与出境游用户皆对中高端酒店预订需求强烈。从2018年中国各类型酒店的市场交易规模占比来看，中高端酒店交易规模占比近70%。
去年，携程推出的“优享会”项目，令加入的中高端酒店合作伙伴获得了16%的收益增长。携程与中高端酒店尝试深度合作、以平台技术提高酒店运营效率，从而提升双方共同的竞争优势，建立更高的竞争壁垒。
最关键的是，携程高端切入到低端市场，属于降维打击。携程用一二线城市积累下的经验，降维去下沉市场发展，则具有极大的优势。而美团从中低酒店冲击高端酒店之路，将会困难重重。
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真正的战场，在全球
对于携程来说，真正的战场，在海外。
第三季度，携程的国际酒店业务（除去大中华地区）收入同比增长50%。可见，海外酒店业务的大幅增长，这与携程一直施行的出海策略有关。
在10月29日的携程20周年庆上，梁建章代表集团正式公布携程下一程的“G2战略”。G2即2个G：Great Quality（高品质）和Globalization（全球化）。Globalization（全球化）战略显然是对上一轮国际化战略的延伸。
携程的国际业务包括三个部分，分别是中国出境游、中国入境游，以及纯国际游。
其中，出境游市场增量空间巨大。目前，中国出境游旅游人数和境外支出都已跃居世界第一位。
国家统计局官网今年9月发布的数据显示，1995-2017年，中国出境旅游人数由0.05亿人次增至1.43亿人次，年均增长17%； 同期，中国出境旅游支出额由37亿美元增至2577亿美元，增长68.6倍。到2020年，预计中国每年的出境游人数将达到2亿人次。
携程在出境游市场的优势显而易见，另外，在中国入境游和纯国际游这两个部分，携程的话语权更大。因为在这两个部分，谁掌握了国际机票的入口，谁就掌握了话语权。
这几年，携程一直在致力于扩充完善国际机票流量入口。2016年，携程以14亿英镑的价格收购了英国的旅游搜索巨头天巡，补足了携程的国际机票搜索服务；2017年11月，携程收购了美国的社交旅游网站Trip.com，将其转型为携程的国际版，加强了国际机票流量入口。
在2019年的三季报中，携程的境外游业务中，旗下Skyscanner和 Trip.com 两大平台都保持了不错的增长势头，特别是Trip.com，已经连续12个季度实现三位数的机票票量增长，而机票搜索引擎天巡 （Skyscanner）保持了稳健的增长势头。今年9月，天巡月活用户破亿。
中国入境游，是一个尚待开发、还没有被完全激活、潜力巨大的增量市场，也可以被理解成是一个蓝海市场。通过与前几十名的主要经济体比较，目前中国的入境旅游占GDP的贡献率是最低的。一般国家都在1%到2%、3%左右，而中国只有0.3%。如果要达到像其他国家1%、2%的GDP贡献率，就意味能提供1000亿‒2000亿美元的增量空间。
至于纯国际游，这个市场创造了Booking Holding和Expedia两大国际在线旅游服务商巨头。目前Booking Holdings 的市值是778亿美元，是一只15年一百多倍的大牛股；而Expedia市值是139亿美元。
综合来看，携程的国际业务的三个部分增量空间极富想象力。
此外，携程也对新兴市场进行布局。2019年8月30日，携程宣布完成与Naspers Limited的股权置换交易，成为印度在线旅游公司MakeMyTrip的最大股东。MakeMyTrip在印度市场的市场占有率，接近50%。
这一切都源于携程对于国际化有清晰的思路和布局。
携程的基本打法是，将携程中文App这个中国旅游超级App的成功，复制到全球市场，更好地服务中国出境、中国入境，以及纯国际游这三部分的游客。
在这个过程中，携程主要是通过收购以及战略合作，拓展了产品覆盖的深度和广度。
数据显示，携程集团目前海外用户数量超过1亿，产品覆盖全球范围超200个国家和地区；供应链方面，酒店平台可搜到全球范围内超140万家酒店，在46个海外市场有100多家国际机票供应商，拥有全球100多家主要分销合作伙伴，分销网络成员超1000家。
从1999年创立携程这个品牌，到2019。携程已经是一个互联网的老兵。从携程四位创始人“携程四君子”身上，我们可以看见，携程是天生就拥有国际化基因的，这种独特的基因随着携程的成长而日益显现出来，日益变成现实。
经过20年的成长，携程在国内具有无法撼动的护城河优势；因为国际化视野赋予它的生命力和活力，携程将再次启程，走上第三次创业的道路。